Подписаться на рассылку На главную | Поставить закладку | Сделать стартовой |  RSS
On-line с модератором


ВХОД:
 Запомнить |  Регистрация | Вспомнить

 
Если Вы стали очевидцем чего-то интересного, любопытного или курьезного присылайте Вашу новость на news@bizz.ru
Спроси Акима

НАШИ ПОСЕТИТЕЛИ

free counters

Номад
НЕФТЬ И ГАЗ МАНГЫШЛАКА
ВОЗВЫСИВШИЙ КАЗАХСКОЕ ХАНСТВО
АБАЙ, СЛОВА НАЗИДАНИЯ: СЛОВО СЕДЬМОЕ
Также в этой рубрике...
ONLINE ТВ

Лента новостей
АКТОБЕ В ОЖИДАНИИ ДОШАЕВА

Спрогнозировать кадровые перестановки на казахстанском политическим Олимпе довольно сложно, поскольку вся вла...

ПРОШУ УДАЛИТСЯ ИЗ СТРАНЫ

Лейбористская партия Грузии требует, чтобы президент Казахстана Нурсултан Назарбаев отозвал из Грузии компани...

ВОКРУГ НЕФТИ

КазМунайГаз" и BG Group заключили соглашение о совместной разведке углеводородов. АО "НК "КазМ...

ИГОРНЫЙ «АК-ЖАИК»

Как сообщила atyraunews.com руководитель пресс-группы ДВД Гульназира Мухтарова , вчера ночью оперативниками У...

ИНЕТ ДО ЗОНЫ ДОВЕДЕТ

Сотрудники интернет-СМИ попадают в тюрьму чаще других журналистов Среди журналистов, заключенных за свою проф...

СТАВКА – 10 «ШТУК»

ДБЭКП по Атырауской области возбуждено уголовное дело по ст.311 ч.2 УК РК (Получение взятки) в отношении долж...

В ПРЕДДВЕРИИ КУРБАН-АЙТА

АСТАНА. 6 декабря. КАЗИНФОРМ – В канун Священного праздника Курбан айт с поздравлениями ко всем казахст...

ВСПОМНИТЬ «АТЫРАУ»

«Атырау» без украинского квартета Бывший игрок питерского «Зенита» и киевского «...

ВСЕ НОВОСТИ 
ЗАЩИТИТЬСЯ ОТ АПОКАЛИПСИСА

На главную

Опубликовано:
24.10.08 08:39

ЗАЩИТИТЬСЯ ОТ АПОКАЛИПСИСА

- Я храню 550 тыс. долларов в золотых монетах в сейфе в крупном Нью-йоркском банке, но меня терзают опасения. Серьезный террористический удар может повредить источники энергии и я не смогу войти в хранилище, чтобы забрать свое золото. Кроме того, эти крупные банки настоящие шлюхи! Потом, даже если я смогу войти в хранилище, при том хаосе и мародерстве, которые будут царить на улице, найдутся головорезы, которые тут же отберут у меня мое золото. Так что лучший страховой актив – армейская винтовка и консервы или, возможно, дом в Новой Зеландии».

Бартон Биггс, ”Вышел хеджер из тумана”


Добрый день, сегодня я продолжаю все ту же тему, которой вас достают все средства массовой информации – тему мирового финансового кризиса. Я хотел бы рассказать здесь о нашем отношении к кризису и о том, как нужно инвестировать свои деньги в данный момент, чтобы не только их защитить, но и получить по ним инвестиционный доход.


РЫНОК ЗАКРЫТ НА … КРИЗИС
Сегодняшнее свое письмо я намеренно начал с отрывка из очень интересной книги Бартона Биггса (если вы ее еще не читали – обязательно прочтите). В этом отрывке выражено мнение одного из очень успешных трейдеров хедж фонда. Мнение настолько пессимистичное, что даже наши самые пессимистичные клиенты говорят, что это уж слишком.
Тем не менее, в разговоре с одним из наших клиентов он поведал мне, что все свои деньги он забрал из банков, перевел их в три разные валюты и положил в банковскую ячейку, т.к. он не верит тому, что даже в самых крупных российских банках деньги будут сохранены. Более того, он вполне серьезно начал закупать основные продукты питания, чтобы обеспечить свою семью на полгода, если что произойдет. По этому поводу как всегда точно выразился М.Жванецкий: «Опыт наших людей показал, что самой действенной защитой от любого кризиса является запас продуктов».
Я отношусь ко всему происходящему более оптимистично и в таких ситуациях я всегда вспоминаю слова мудрого царя Соломона – ВСЕ ПРОХОДИТ.
Давайте поговорим более приземлено о кризисе и о том, как нужно действовать, чтобы сохранить и приумножить (речь идет не только о сохранении) свои заработанные нелегким трудом деньги.
В данной статье я покажу вам, что мы делаем сами и рекомендуем делать своим клиентам.
Во главу угла сегодня снова ставится слово ДИВЕРСИФИКАЦИЯ!
Диверсификация по инвестиционным инструментам, по валютам, по странам.
Сегодня как никогда важно убрать свои деньги из одного актива и разбросать их по разным местам.
1.     Диверсификация по инструментам.
Где надежно хранить свои деньги? В банке? В ценных бумагах? В золоте? В недвижимости? Я рекомендую разложить свои деньги по разным активам. Банки, даже самые крупные, подвержены сегодня большим рискам и находятся под огромным давлением финансового кризиса. Поэтому не стоит держать все свои деньги просто в банке, хотя какую-то часть средств держать в банках просто необходимо, т.к. каждому человеку необходим ликвидный финансовый резерв.
Отношение к фондовому рынку и к ценным бумагам сложилось у многих людей крайне отрицательное. На моем последнем семинаре в Санкт Петербурге и на заседании Клуба инвесторов в том же городе нашлись люди, которые совершенно серьезно считали, что все акции могут упасть до нуля и фондовый рынок практически исчезнет. Мне пришлось на примере показывать им, что не могут акции Газпрома или Сбербанка упасть до нуля, если эти компании не обанкротятся. И весь рынок (как вы понимаете) не может обанкротиться. Поэтому и фондовые индексы не могут упасть до нуля. Мы сегодня рекомендуем нашим клиентам не изымать свои деньги с фондового рынка. Более того, мы продолжаем инвестировать деньги в ценные бумаги, придерживаясь стратегии усреднения стоимости. На это есть две причины:

a.       Цена на акции очень низка. Многие акции стоят дешевле, чем стоят активы компаний, и являются очень привлекательными для инвесторов. Единственная проблема – огромная волатильность рынка. Я, безусловно, рекомендую обратить внимание на акции, когда российские биржи станут работать стабильно и не будут закрываться по несколько раз на день.

b.      Защита вашего капитала. Система защиты инвестора на фондовом рынке такова, что даже при исчезновении управляющей компании вы все равно останетесь при свои ценных бумагах, которые никуда не исчезнут. Я думаю, что эта защита сегодня более высока, чем при хранении средств в банках.
Недвижимость сегодня тоже становится очень привлекательной для инвестирования, но только не в России (пока). Здесь цены на недвижимость еще не упали, как это произошло в Казахстане (на 50%), в Латвии и Эстонии (более, чем на 60%), в США (в переговорах можно снизить цену на 50% и более), в некоторых европейских странах. Россия тоже последует за этими странами, хотя пока непонятно, на сколько упадут цены на недвижимость в Москве и в регионах.

Золото – любопытный инвестиционный инструмент. Сегодня идет очень много споров по поводу цены на золото – некоторые аналитики утверждают, что в следующем году цена на золото вырастет до 2000 долларов за унцию!
Я не считаю золото инструментом для инвестирования – это просто защитный инструмент. Если вам очень страшно от того, что сейчас происходит, инвестируйте часть капитала в золотые слитки или золотые монеты и вам станет жить спокойнее. Но не рассчитывайте на то, что золото будет расти в цене – вы приобретаете его для душевного спокойствия (если вдруг все пропадет, вы сможете обменять его на хлеб с маслом). Золото растет в цене лишь в такие периоды, как сейчас – мировой финансовый кризис плюс военные действия на Ближнем Востоке. При первых признаках стабилизации ситуации в мире золото тут же упадет в цене.
И, конечно же, как и ранее, я считаю, что в условиях кризиса лучше всего себя должны показать хедж фонды – при длительном падении рынка или его стоянии на месте ПИФы не смогут заработать деньги. Чтобы ваш капитал рос, необходимо часть его инвестировать в хедж фонды, которые уже проявили себя в период с 2000 по 2003 годы, когда фондовые рынки США и Европы упали на 30-50%. Сегодня некоторые наши клиенты имеют до 70% средств инвестированными именно в хедж фонды.
2. Диверсификация по странам.
Как бы вы не верили в то, что в России все будет хорошо (я тоже в это верю), лучше все же подстраховаться и сделать инвестиции в других странах и на других рынках, потому что речь идет о ваших деньгах. 
Лучше всего инвестировать в те страны, где кризис закончится раньше всего. Какие это страны? Понятия не имею. Надеюсь, что самые развитые экономики (США, европейские страны, Китай) раньше других справятся с кризисом, поэтому наша рекомендация – инвестировать глобально (в фонды, которые инвестируют в ценные бумаги самых разных стран).
3.       Диверсификация по валютам.
Один из самых злободневных вопросов -  в какой валюте держать свои деньги? Упадет ли рубль? Будет ли доллар расти и дальше? И снова все тот же набивший оскомину ответ – держать деньги нужно в разных валютах. Время от времени мы меняем рекомендуемое соотношение валют в валютной корзине. Вот и сегодня мы увеличили долю долларов (которая ранее, два года назад была уменьшена) и уменьшили долю рублей. В целом я рекомендую своим клиентам простую сбалансированную валютную корзину:
Российские рубли   – 20-30%
Доллары США         -  30-40%
Евро                        -  30-40%                   
Не сомневаюсь в том, что такое распределение позволит вам совершенно спокойно слушать болтовню множества финансовых аналитиков относительно дальнейшей судьбы курса рубля, доллара, евро.

В заключении хочу сказать, что благодаря тому, что мы придерживаемся при инвестировании принципа диверсификации, портфеля всех наших клиентов находятся сегодня либо в плюсовой зоне, либо в небольшом минусе. И я ничуть не сомневаюсь в том, что мы достигнем с ними ту целевую доходность, на которую мы рассчитывали при разработке их инвестиционных планов.

И в самом-самом последнем заключении я хочу процитировать слова Уоррена Баффета, которые он сказал в своем интервью газете New York Times 17 октября этого года:
«Вы могли бы подумать, что в прошлом столетии, которое было отмечено очень большим ростом, ни один инвестор не мог потерять свои деньги. Но некоторые инвесторы потеряли. Несчастные покупали акции только тогда, когда они чувствовали себя комфортно при покупке, и затем продавали их, когда газетные заголовки сводили их с ума.
Сегодня те, кто сидит в деньгах, чувствуют себя комфортно. Но они не должны себя так чувствовать. Они перевели все свои активы в ужасный долгосрочный актив, который практически не дает никакого дохода и однозначно теряет свою стоимость. Политика, которую сейчас проводит правительство, скорее всего, приведет к росту инфляции и ускорит обесценивание денег на счетах.
Акции почти гарантированно дадут доход больший, чем деньги в банке, в течение следующих 10 лет. Возможно, в значительной степени.
Ожидая комфортных приятных новостей с рынка, они игнорируют совет хоккеиста Уэйна Грецки: «Я еду на коньках туда, где шайба собирается быть, а не туда, где она уже была».

Автор
- Владимир Савенок,
Генеральный директор Консалтинговой группы «Личный Капитал»

Просмотров: 1167 | Комментарий: 0 | Отправить другу | Версия для печати

Предыдущая новость  | На главную | Следующая новость


Заходя на конференцию www.bizz.ru (в дальнейшем «мы», «наш», www.bizz.ru), вы подтверждаете своё согласие со следующими условиями.
Если вы не согласны с ними, пожалуйста, не заходите и не пользуйтесь комментариями www.bizz.ru. Мы оставляем за собой право изменять эти правила в любое время и сделаем всё возможное, чтобы уведомить вас об этом, однако с вашей стороны было бы разумным регулярно просматривать этот текст на предмет изменений, так как использование конференции www.bizz.ru после обновления/исправления условий означает ваше согласие с ними.

Вы соглашаетесь не размещать оскорбительных, угрожающих, клеветнических сообщений, порнографических сообщений, призывов к национальной розни и прочих сообщений, которые могут нарушить законы вашей страны, страны, которая предоставляет услуги хостинга для конференций www.bizz.ru или международное право. Администрация www.bizz.ru при попытке размещения таких сообщений оставляет за собой право не размещать их или удалять без переписки с авторами анонимных сообщений. Также попытка размещения таких сообщений могут привести к вашему немедленному отключению от конференции, при этом ваш провайдер будет поставлен об этом в известность, если мы сочтём это нужным.

IP-адреса всех сообщений сохраняются для возможности проведения такой политики. Вы соглашаетесь с тем, что администраторы конференций www.bizz.ru имеют право удалить, отредактировать, перенести или закрыть любую тему в любое время по своему усмотрению. Как пользователь вы согласны с тем, что введенная вами информация будет храниться в базе данных. Хотя эта информация не будет открыта третьим лицам без вашего разрешения администрация www.bizz.ru не может быть ответственна за действия хакеров, которые могут привести к несанкционированному доступу к ней.
 



условия полностью


Ваша подпись:


Ваш комментарий будет опубликован после модерации.

 Кинотеатры        Информация от партнеров        Видео
 

При полном или частичном использовании материалов обязательна гиперссылка на источник информации — Bizz.ru
По вопросам размещения рекламы на портале обращаться - info@bizz.ru

© 2008 AtyrauNEWS.com
Создание интернет-портала CВЕ.РУ | Cms Sspro

Полезные ссылки